Что такое лонг и шорт в трейдинге: заработок на падении и росте фондового рынка
Образовавшаяся разница от этой сделки составит прибыль трейдера. В лонге инвестор приобретает актив, надеясь на его рост, а в шорте инвестор продает актив, рассчитывая на его падение. В основе лонга лежит уверенность в росте стоимости актива. Термин лонг связан с «быками», символизирующими рост рынка. Таким образом лонг-позиция ассоциируется с оптимистическим настроем и ожиданием роста цен. Например, трейдер совершает открытие короткой позиции по паре EUR/USD, то есть продаёт евро за доллары США, рассчитывая на ослабление что такое лонг европейской валюты.
Шорт и лонг на бирже: понимание и выбор новичком
Существует мнение, что торговля на рынке Forex – это игра. Инвестиции в валютный рынок не требуют глубоких математических знаний, но в аналитике трейдер должен разбираться. Одна из важнейших способностей — умение интерпретировать новости.
Торговля в шорт на спотовом рынке
Ее считают через умножение стоимости актива на ставку риска. Минимальная маржа — половина от размера начальной, это минимум, который необходим для поддержания позиции. Чтобы получить прибыль на колебаниях цены, трейдеры открывают длинные или короткие позиции. Потенциальную прибыль можно увеличить путем торговли с плечом.
Как играть на понижение на бирже?
Однако объемы невысоки, свеча неширокая и имеет длинную верхнюю тень. Но это ограничение легко обойти, если использовать вместо акций фьючерсы. То есть она оказалась на 50% меньше, чем могла бы быть без короткой позиции. Он начал предупреждать своих инвесторов об огромных рисках для системы, но те не хотели его слушать. Они начали нервничать и требовать вернуть их деньги. Но Бьюрри отказался, так как уже сделал несколько ставок против рынка с помощью деривативов.
Когда выгодно использовать лонг в маржинальной торговле
Так или иначе, на EXMO Margin вы можете создавать оба типа позиций в зависимости от вашей торговой стратегии для получения максимальной прибыли. К примеру, вы купили ETH с уверенностью, что актив будет расти в цене. Спустя определенное время, криптовалюта подорожала и вы продали ETH дороже, чем купили, зафиксировав прибыль. В сервисе Газпромбанк Инвестиции инвесторам уже доступна маржинальная торговля в лонг.
Создан инструмент заработка на шорт-сквизах на рынке мемкоинов
В отличие от других трейдеров Джесси заработал на кризисе $100 млн, что в переводе на сегодняшние деньги составляет около $1,5 млрд. Перед крахом, с зимы 1928 года по весну 1929 года, Ливермор «был полноценным «быком» на безудержном «бычьем» рынке», писал Ричард Смиттен в его биографии. Трейдер ждал, когда рынок подаст сигнал о том, что скоро рост сменится снижением, чтобы продать бумаги и закрыть длинные позиции.
Лонг и шорт в трейдинге: как зарабатывать на росте и падении фондового рынка?
Прибыль в лонге не ограничена — ценные бумаги могут подорожать в десятки и сотни раз. Например, стоимость акций Сбербанка выросла в 200 раз с 2000 по 2022 год. Помимо стандартной комиссии, придётся заплатить дополнительную — своеобразный процент за кредит, который выдаёт брокер. Комиссию начисляют каждый день до закрытия позиции. В большинстве случаев комиссии нет, если закрыть сделку в день открытия.
Требуется гарантийное обеспечение, которое выступит залогом на период открытой сделки. Риски при такой торговле возрастают, потому что убыток в этом случае не ограничен, а потенциальная прибыль ограничена. Любая шорт-сделка требует установки стоп-лосса, чтобы ограничить потери, если цена пойдёт не в ту сторону. Трейдеров, применяющих такую стратегию и зарабатывающих на падении валюты, называют медведями и шортистами. Ниже поговорим о том, что значит шортить и как зарабатывать на этом.
Таким образом, если рынок уйдет вниз, то чистая стоимость спотовых BTC просядет, а фьючерсного хеджа равнозначно увеличится. Если BTC восстановится, фьючерсный шорт можно будет закрыть. Если же цена “застрянет” внизу, фьючерсный контракт можно будет продать и возместить просадку позиции по BTC. При этом, спотовый рынок не различает между торговлей в лонг и в шорт.
И если первый получит прибыль, второй потеряет деньги. Открыть лонг для акций и валют просто и не будет стоить дополнительных издержек. Здесь трейдер надеется заработать, если курс пойдёт вверх.
Ярким примером на бирже может служить история с акциями Tesla, которые на протяжении многих лет показывали падение. Тогда очень многие инвесторы стояли в коротких позициях, но в один момент акции компании пошли в рост. Также можно воспользоваться отложенными ордерами.
Трейдер одалживает у брокера акцию и сразу же продает ее за 100, после чего цена акции снижается до 10. Тогда трейдер обратно покупает акцию и возвращает ее брокеру, оставаясь в плюсе за счет разницы в стоимости акции. В контексте криптовалютного рынка ситуация выглядит также, но трейдеры в большинстве случаев открывают торговые позиции с плечом. В случае с шортовой сделкой по тому же инструменту трейдер продаёт евро и покупает доллары. Если цена по торгуемому инструменту снизится, короткую позицию надо закрывать путём покупки аналогичного объёма евро.
В маржинальной торговле условия займа определяются типом маржи. При кросс-марже долг трейдера перед биржей схож с кросс-маржой на фьючерсах – он не фиксирован. Риски можно нивелировать, вовремя закрыв просевшую позицию. При изолированной марже у трейдера есть фиксированное обязательство перед биржей – вернуть все 100% занятых средств. Здесь раскрывается важность выбранного режима маржи – изолированная или перекрестная (кросс). Кросс-маржа позволяет использовать в качестве обеспечения все средства на фьючерсном кошельке.
После продажи акций на брокерском счёте отобразится сумма, полученная от продажи, и количество проданных акций со знаком «минус». Зато можно попробовать, например, купить 10 акций, а потом заключить фьючерсный контракт на такое же количество этих же акций. Получается работа на двух рынках — фондовом и срочном. Но хорошо заработать на этом вряд ли получится, так как прибыль лонга будет равна убытку шорта. Это называется хеджированием и данный метод нужно использовать только, если вы хорошо понимаете механизм его работы и возможные последствия.
- Именно поэтому здесь пытаются заработать и на росте, и на падении.
- В этом случае тоже применяют спекуляции, но более популярны долгосрочные инвестиционные стратегии.
- Он купил 10 акций новой перспективной компании по 100 рублей за штуку, на это он потратил 1000 рублей.
- В шорт-позиции вы зарабатываете на падении стоимости актива.
- Рассматриваем риски, сопутствующие торговле в шорт.
- Когда цена акции растет, у шортистов срабатывают стоп-лоссы — поручения брокеру закрыть позицию при достижении бумагой определенного уровня.
Открывая короткую позицию, трейдер рассчитывает, что актив в ближайшее время будет падать в цене. Поэтому продаёт сейчас, пока инструмент стоит дорого. Фьючерсы в шорт позволяют хеджировать (страховать) другие активы, в том числе хранящиеся на других биржах и кошельках. Допустим, у нас есть 1 BTC на спотовом кошельке или на другой бирже. Мы опасаемся, что цена BTC начнет падать, но не планируем его продавать. Вместо этого можно открыть шортовый фьючерс по BTCUSDT.
Второй — когда брокер видит, что счёт трейдера может стать отрицательным. Например, если активы в его портфеле стремительно теряют стоимость и денег может не хватить на то, чтобы выкупить ценные бумаги и вернуть «долг» брокеру. Шорт-позиция является более спекулятивной стратегией и требует определенного уровня опыта и знаний.
Если вы купили акции, то потенциально можете потерять 100% — в том случае, если их цена опустится до нуля. Однако при торговле в шорт ваши потери не ограничены. В этом случае вы ставите на падение бумаг, но они могут и вырасти в цене, и нет предела того, насколько может подняться стоимость акции. Теоретически она может взлететь на 200%, 300% и более. Так что сделки шорт более рискованные, чем традиционная покупка и продажа акций. Помимо этого, с помощью коротких позиций можно хеджировать риски — то есть снижать их.
На сайте SDG Trade и связанных сайтах компании SDG Consulting предоставляются исключительно обучающие и консалтинговые услуги. Компания не предоставляет услуги открытия счетов, торговли на финансовых рынках и прочих лицензионных услуг. Прохождение обучения не гарантирует получение прибыли на финансовых рынках. Мы предоставляем трейдерам Forex Club самые выгодные торговые условия.
С их помощью он определяет сумму, которая должна лежать на брокерском счету клиента перед открытием короткой позиции. Данная сумма превышает совокупную стоимость взятых взаймы акций. Это нужно, чтобы клиент смог покрыть их стоимость, если вместо снижения рынок вдруг начинает расти.
Мы уже писали ранее о торговле в шорт — вы можете ознакомиться с этой стратегией в нашем блоге. Если же вы решили рискнуть, открывая позицию на понижение цены, рекомендуем поставить стоп-лосс — так вы сможете ограничить убытки. Торговля в лонг— это менее рискованная стратегия по сравнению с шортом. Подорожание акций связано с инфляцией и действиями трейдеров. Если они активно покупают ценные бумаги, стоимость растет по закону спроса. Инвестор должен заплатить брокеру комиссию за продажу ценных бумаг.
По словам аналитика инвесткомпании «Фридом Финанс» Елены Беляевой, это происходит в тех акциях, где образовался большой навес коротких позиций. Когда цена акции растет, у шортистов срабатывают стоп-лоссы — поручения брокеру закрыть позицию при достижении бумагой определенного уровня. Биржевая техника боксинга (от англ. boxing) предполагает, что инвестор берёт одинаковое количество акций в шорт и лонг одновременно.
Кроме того, если у вас небольшой капитал, то при торговле в шорт вы можете занять бумаги у брокера. Таким образом, потенциальная прибыль может оказаться выше, чем если бы вы торговали только на свои средства. Тем не менее она ограничена первоначальной суммой, по которой вы продали бумаги. Такие сделки обычно совершают, если инвесторам кажется, что актив недооценен. Опытный трейдер может пустить в оборот деньги, полученные от продажи дорогих акций. Пока он ждет снижения цены, он может заключать другие сделки, чтобы получить дополнительный доход.
Как правило, при нейтральном рынке снижение котировок акций после дивидендной отсечки сопоставимо с размером дивидендных выплат за вычетом налога. Однако трейдер, открывший короткую позицию, будет должен выплатить дивиденды тому, у кого занял бумаги — брокеру. Заем у брокера — это дополнительные затраты, в том числе на комиссии. После того как вы откроете короткую позицию, в приложении брокера вам будут показывать уровень достаточности средств.
Наш дилинговый центр обладает всеми необходимыми инструментами, чтобы вы смогли зарабатывать трейдингом. Форекс Клуб является лучшим вариантом для трейдеров, которые находятся в поиске надежного Форекс брокера. Честный брокер всегда предлагает своим клиентам реальные условия, которые, тем не менее, остаются выгодными. Наша компания по праву считается одним из лучших брокеров Форекс (Forex brokers) в Узбекистане, Украине и странах СНГ.
Их выплачивают раз в год (на зарубежные акции – чаще). Такая стратегия позволяет избежать серьёзных рисков. Но для получения хороших дивидендов придётся вложить приличные деньги. Допустим, они выросли в цене до $2 тыс, тогда ваша прибыль — $1 тыс. Но представим, что параллельно вы решили открыть короткую позицию по той же бумаге на ту же сумму и поставили заявку стоп-лосс на отметке $1,5 тыс.
Ливермора обвинили в этом крахе, ему стали поступать письма, телеграммы и звонки с угрозами. Держателей коротких позиций в трейдинге называют медведями, так как продавая активы, они заставляют цены падать, подобно атаке медведя. В маржинальной торговле открытие непокрытой позиции, при которой возникает задолженность по деньгам, называется длинной позицией, или лонгом с плечом.
В этом случае инвестор не получает прибыли, но и не терпит крупных убытков. Если же вы все-таки решились попробовать заработать на короткой продаже, лучше подстраховаться. Биржевые эксперты советуют обязательно ставить стоп-лоссы и не брать слишком много взаймы. Еще один серьезный недостаток короткий позиций — дестабилизация биржевого рынка, которую государство пытается регулировать, вводя новые ограничения.
И чем раньше трейдер их вернёт, тем меньше заплатит процентов по кредиту. Соответственно, больше заработает от самой сделки. Шортить в течение долгого периода времени вряд ли кто-то станет.
Прибыль в шорте, наоборот, ограничена — вы не сможете заработать больше стоимости акций. Так как шорт предполагает заём у брокера, такая операция возможна не по всем ценным бумагам. Обычно брокер разрешает короткие сделки по самым ликвидным акциям — тем, которые продают и покупают чаще всего.
Если бы он вышел из этих позиций, то понес бы огромные убытки. Вскоре у Бьюрри появилась новая идея, когда он начал анализировать рынок субстандартного кредитования и ценные бумаги, обеспеченные ипотекой. Условия обслуживания могут быть изменены брокером в одностороннем порядке в любое время в соответствии с условиями регламента брокерского обслуживания.
Если вы новичок на финансовом рынке, выбор между лонгом и шортом может показаться сложным. Важно понимать, что оба подхода имеют свои преимущества и риски, и выбор зависит от вашей индивидуальной стратегии и уровня комфорта. На первый взгляд мир финансов и биржевой торговли может показаться сложным и непонятным, особенно для новичков. Термины и понятия, такие как шорт и лонг, могут вызывать путаницу и вопросы.
Он позволяет только “Купить” и “Продать” активы; направление сделки находится в голове у трейдера. Торговля “вверх” называется “лонг” (англ. Long – длинный). Это самый прямолинейный тип торговли – купить актив, дождаться его роста, продать с прибылью. Торговлей в лонг считают и долгосрочные инвестиции – инвесторы скупают активы, ожидая их роста. Чтобы заработать деньги на любом рынке, нужно купить подешевле и продать подороже. Но в финансах такой приём может работать и в обратную сторону.
Благодаря механике плеча, для открытия хеджа не обязательно иметь эквивалент 1 BTC на фьючерсном кошельке. В теории, если биржа предлагает плечо х100, то для открытия равноценного хеджа достаточно иметь $200. Однако при этом нужно иметь сумму, во много раз большую для маржи. Если маржи не хватает, шортовая позиция с высоким плечом будет ликвидирована при любом, даже малейшем движении вверх от цены открытия. Например, инвестор хочет купить акции «Сбербанк» по 200 рублей.
Если трейдер продает акции через несколько дней или недель после покупки, и зарабатывает на повышении цены, сделка считается лонгом. В шорт операциях цена продажи акций выше, чем стоимость их покупки. Встать в шорт — значит ждать падения курса, чтобы выкупить акции и вернуть их брокеру.
Для этого достаточно приобрести акции (валюты) с помощью команды «купить» вашей программы (терминала). Привести пример из валютного рынка (Форекса) ещё проще. У трейдера есть 100 долларов и он хочет купить евро, так как предполагает, что доллар будет дешеветь. Трейдер покупает 100 евро, а доллар дешевеет на 10%. Это значит, что теперь за 100 евро можно купить 110 долларов.
В шорте вы можете зарабатывать на падении стоимости активов, но при этом риски могут быть значительными. Шорт может быть полезным для трейдеров, которые ожидают падения рынка или видят переоценку определенных активов. При этом брокер позволяет шортить не все акции, формируя перечень маржинальных бумаг.
У вас на руках имеется достаточно фактов, чтобы обосновать шорт акции AAPL на свече, которая следует за свечой №4. Чтобы найти более оптимальную точку входа, вы можете переключиться на внутридневной таймфрейм и применить продвинутые индикаторы платформы ATAS. Сайт Mnogo-Kreditov.ru не принадлежит финансовой организации и на нём не оказываются финансовые услуги. Мы разберем эти термины в применении к ценным бумагам — акциям и облигациям. В применении к другим финансовым инструментам (фьючерсам, опционам, валютным парам и CFD) они будут иметь несколько иное значение. Аналитика и прогнозы — это основные факторы, на которые должен ориентироваться трейдер при принятии торговых решений.
Если акция неизвестная и торгуется “вяло”, брокер вряд ли разрешит открывать позицию шорт – в этом случае он увеличивает свой риск. По некоторым акциям удерживать шорт можно только внутри дня, по другим – разрешено переносить шорт через ночь. При торговле в лонг очень важно правильно выбрать время для покупки акций. Чтобы заработать на росте котировок, необходимо заходить в бумаги в моменты просадки. Это увеличит вероятность того, что длинную сделку удастся закрыть в плюс. В результате инвестор получит прибыль в виде разницы между ценой покупки и продажи.
Когда стоимость акций выросла незначительно, она может отнять большую часть прибыли. При небольшом росте цены продавать активы не имеет смысла. Проверяйте размер комиссии, прежде чем принять решение о продаже. Шорт в инвестициях — это короткая продажа, которая приносит прибыль благодаря падению цены активов. Торговля на понижение возможна, когда инвестор уверен, что акции скоро подешевеют. При короткой сделке трейдер продает ценные бумаги, которые ему не принадлежат.
В этой статье мы рассказываем, что такое шорт и чем он отличается от лонга. Разбираемся в особенностях спотовой, маржинальной и фьючерсной торговле в шорт на криптовалютных биржах. Рассматриваем риски, сопутствующие торговле в шорт. Если вы покупаете 1 акцию за $100, ваш максимальный риск по позиции – $100.
У каждого брокера свой список акций, которые можно шортить. Больше интереса к таким сделкам у спекулятивных трейдеров — они не готовы ждать несколько лет, чтобы заработать. Несмотря на то что шорт-сделки менее популярны из-за высоких рисков, есть категория трейдеров, применяющих исключительно эту стратегию торговли. Торговля в шорт – сложная, но популярная стратегия трейдинга на криптовалютных и фондовых биржах.
Например, могут говорить «войти в лонг» или «надеть шорты». Под лонгом понимается длинная позиция или одна из возможностей маржинальной торговли. «Шорт», или короткая позиция, по ценной бумаге — гораздо более сложная операция, чем лонг. Чтобы лучше понять, что такое лонг и шорт в трейдинге, мы не просто дадим объяснение этим терминам, но и разберем конкретные примеры таких сделок.
В этом случае трейдер может понести огромные убытки (маржин колл). Чтобы такого не происходило, на счету всегда должна быть страховая сумма. Можно сказать, что все шорт-стратегии относятся к спекуляциям.
Начинающие трейдеры часто не знают, лонговать им или шортить. Игра как на повышение, так и на понижение считается рискованной. Но риск по шортам несопоставим с той потенциальной прибылью, которую дают короткие позиции. Когда трейдер покупает актив по принципу «купи и держи», нет рисков получить убыток, при этом прибыль неограниченна. Соответственно, шорт (short), или короткая позиция, означает открытие сделки на продажу.
Ответы на данные вопросы можно найти в сегодняшней статье. Еще один подход – инвестиции в новые компании, они иногда приносят хорошую прибыль. Когда компании выходят на рынок (выход на IPO), их могут недооценивать.
Однако их сил будет недостаточно для движения вверх, цена обрушится сразу после их входа. Помимо того, что нужно выбрать удачный момент для покупки акций, при использовании данной стратегии немаловажно и умение определить точку выхода из сделки. Очень часто трейдеры не хотят фиксировать хорошую прибыль по акциям в ожидании дальнейшего роста. Рано или поздно перекупленные бумаги резко падают в цене, и позиция оказывается в минусе. Считается, что короткая позиция более рисковая, поэтому такую торговую стратегию не рекомендуют начинающим трейдерам.
В таком случае говорят, что он «играет на понижение», или «шортит». Шорт (от англ. «short» — короткий) — в маржинальной торговле означает открытие позиции с целью заработать на падении цены. Трейдер предполагает, что цена на конкретную криптовалюту будет падать.
Более того, Банк России не рекомендует использовать маржинальную торговлю в шорт начинающим трейдерам с недостаточным опытом в сфере инвестиций. Среди трейдеров нет единого мнения по поводу того, какие сделки лучше — короткие или длинные. Одни предпочитают торговать только в лонг, другие — играют на понижение рынка. Многие трейдеры используют эти 2 способа торговли (иногда даже одновременно). Если на фондовом рынке устанавливается перевес в пользу игроков на понижение, то устанавливается нисходящий (медвежий) тренд.
Например, вам по какой-то причине кажется, что акции компании N скоро упадут, и вы хотите на этом немного заработать. Вы занимаете у своего брокера 1000 акций компании и продаете их по 50 рублей. Если спустя несколько месяцев ваши догадки оправдываются, стоимость акций снижается. Биржевые эксперты не рекомендуют начинающим трейдерам использовать короткие позиции. Это рискованная стратегия, которая требует большей точности прогнозов, чем работа с длинными позициями. Хотя лонг и называют длинной позицией, трейдер может держать актив у себя сколько угодно — час, два дня или три года.
Шорт (короткая позиция) — это продажа ценных бумаг, валюты или товаров, которыми трейдер не владеет на данный момент, то есть берет их в долг у брокера. По-английски этот термин звучит как short selling — «короткая продажа». Лонг — (от англ. «long» — длинный) в маржинальной торговле означает открытие позиции с целью заработать на повышении цены. Благодаря техническому или фундаментальному анализу, трейдер предполагает, что цена на конкретную криптовалюту будет расти. Поэтому он покупает актив по текущей цене, чтобы потом продать его дороже и получить прибыль на разнице.
Инвестор открывает длинную позицию, когда покупает акции. Пока инвестор держит акции, то говорят, что он «держит длинную позицию». Продавая акции, инвестор длинную позицию закрывает. Прибыль получается как разница между ценами покупки и продажи. Под лонг-позицией подразумевают ставку с долгосрочной перспективой. То есть вы покупаете ценные бумаги с расчетом на то, что в будущем их стоимость вырастет и вы сможете в итоге продать их дороже.
В отличие от лонга шорт-позиция или шорт предполагает продажу актива, которого у вас на самом деле нет, с намерением выкупить его позже по более низкой цене. При торговле на фондовом и валютном рынках Мосбиржи мы платим комиссию за займ через брокера. Размер комиссии можно узнать на сайте самого брокера.
Всё большее число инвесторов открывают короткие позиции, продавая акции. Предложение растёт, спрос падает, а актив теряет в цене. Инвестор не заплатит комиссию брокеру, если закрыть короткую позицию удалось в течение дня.
Например, это становится возможным при использовании так называемого боксинга (от англ. boxing — «бокс»). Трейдеры тоже придерживаются этого принципа и играют либо на повышение (длинные позиции), либо на понижение (короткие). В профессиональной среде эти способы принято называть шорт и лонг.
Например, если на рынке наблюдается общий негативный фон и была общая просадка. Такая ситуация может быть поводом докупить активы, а с помощью спекулятивной стратегии и открытия непокрытых позиций — заработать кратно больше. Короткие позиции гораздо рискованнее длинных, поэтому начинающим инвесторам не стоит пытаться заработать на падении акций. В такой ситуации инвестор вынужден покупать акции дороже, чем он их продавал, из-за чего он и теряет деньги.
Кроме того, он следил за рынками за пределами США, в частности в Лондоне и Париже. Тогда он во второй раз открыл пробные короткие позиции, но их тоже пришлось покрывать с убытком. И только в третий раз у него все получилось — шорты оказались прибыльными, хотя заработал Ливермор немного. После этого он стал шортить по-крупному, в то время как другие считали «игру на понижение» на «бычьем» рынке сумасшествием, отметил Смиттен.
Часто к таким сделкам прибегают опытные инвесторы, которые уверены в росте актива. Традиционно под лонгом в инвестициях подразумевается покупка ценных бумаг на свой брокерский счет или ИИС. Лонг может быть краткосрочным — покупка активов на пару дней или даже минут — или долгосрочным — на срок до нескольких десятилетий.
Он заметил, что тренд на рынке меняется, но не был уверен, что тогда было самое время действовать. Тайком от всех он начал открывать пробные короткие позиции, используя для этого около 100 брокеров. Еще есть такое понятие, как лонг, или длинная позиция. Это покупка ценных бумаг или других активов, когда они стоят дешево, и продажа, когда они подорожают.
Он должен будет выкупать их по более высокой цене, чтобы вернуть долг и закрыть короткую позицию. Лонг (от английского «long position» — длинная позиция) — это покупка активов с целью дальнейшей продажи по более высокой цене. Данная стратегия позволяет зарабатывать на росте рынка.
Стратегию коротких сделок часто используют крупные игроки, чтобы направлять динамику рынка в нужную им сторону. Открывая шорт-позиции в больших объёмах, они существенно снижают цену акций и практически гарантированно получают прибыль. Вообще, торговать фьючерсами намного выгоднее, чем акциями.
Существует много примеров, когда актив, даже спустя 30 лет, не принес прибыли. Шорт в свою очередь может не «сыграть» из-за того, что не сбылся прогноз о падении рынка. Под лонгом в инвестициях понимается покупка активов или ценных бумаг. Сделки в лонг заключают, чтобы заработать на дивидендах, просадках рынка и росте стоимости недооцененных акций и других ценных бумаг. В переводе с того же английского термин short position дословно означает «короткая позиция», но чаще всего говорят просто – шорт.
Шорт – это торговая стратегия, которую использует трейдер, чтобы заработать на падении цен на рынке в ближайшей перспективе. Для этого он берет взаймы ценные бумаги у брокера и продает их на рынке, надеясь, что цена на них упадет. Короткие и длинные позиции являются классическими финансовыми стратегиями для получения прибыли.
Предвидя, например, падение рынка, трейдер продаёт лонг и оставляет у себя только шорт. Если рынок вместо этого пошёл в рост, выкупает long обратно. Когда цена всё-таки снижается, трейдер продаёт short, покрывает затраты и получает прибыль.
В отличие от акций, у фьючерсов есть ограниченный срок действия. Если фьючерс заканчивается по сроку действия, трейдеры автоматически получают деньги по курсу последнего дня держания. Этот день принято называть датой экспирации (завершение обращения).
Если же курс опустится, например, до 180 рублей, трейдер с длинной позицией получит убыток в 20 рублей. Зато в плюсе окажется трейдер с короткой позицией. Некоторые трейдеры работают по обратной стратегии тенденций (против тренда). Если в прошлом они показывали плохие результаты, их акции могут стоить дёшево. Но если видно перспективы в будущем, курс акций может резко пойти вверх. Некоторые инвесторы считают, что зарабатывать на этом неправильно.
Когда трейдер долго не закрывает сделку, проценты могут сравняться с выручкой от продажи активов и превысить эту сумму. Аналогичным образом стратегия, основанная на открытии коротких позиций, называется игрой на понижение, а самих трейдеров именуют игроками на понижение. Соответственно, если на рынке преобладают игроки на понижение, рынок падает.
Помимо уплаты процентов брокеру за заем, существуют и другие издержки — недополученная прибыль. Майкл заметил, что на рынке недвижимости слишком много кредитов с высоким риском. В отчетах он видел, что у многих уже начались проблемы с выплатой ипотеки. Однако банковскую систему оценивали так, как будто эти ипотечные кредиты выплатят. Бьюрри понял, что долго так продолжаться не может.
Торговля в шорт применяется в скальпинге, дейтрейдинге, свинг-трейдинге и других торговых стратегиях. Список доступных акций, по которым можно открывать позиции шорт, обычно представлен на сайте брокера. Как правило, это известные бумаги, у которых существует ликвидный рынок.
Рекомендуем начинающим трейдерам ознакомиться с нашим бесплатным курсом скальпинга. Также вы можете использовать наши бесплатные сигналы и анализировать торговую историю в Дневнике трейдера. В некоторой степени перечисленные явления провоцируются деятельностью шортистов. На торговле в шорт можно строить полноценные торговые стратегии. Информация в этой статье не может быть воспринята как призыв к инвестированию или покупке/продаже какого-либо актива на бирже.
На EXMO это можно сделать с функционалом маржинальной платформы с плечом до 30Х. Продажа акции, взятой в кредит у брокера, и называется ее «шортом», или короткой продажей. Если вы продали акцию, взятую в долг, вы открыли по ней короткую позицию — «зашортили» ее. Термины лонг (long) и шорт (short) — одни из первых терминов, которые должен усвоить начинающий инвестор. Синонимы термина «лонг» — «покупка» и «длинная позиция». Синонимы термина «шорт» — «короткая продажа» и «короткая позиция».
Риски при торговле в лонг не превышают стоимости акций. Даже если компания обанкротится, вы потеряете только изначальный объем инвестиций. Ценные бумаги могут дорожать десятки в сотни раз.
Такую торговлю часто называют продажей без покрытия. Лонговать — торговать, надеясь на повышение цен активов. Пусть какой-нибудь трейдер купил акций на 100 тысяч рублей. Трейдер получит выгоду только при повышении курса.
В результате, в будущем он сможет продать эти акции по более выгодной цене. Допустим, вы взяли взаймы акцию компании, которая в данный момент стоит $100, и продали ее на рынке, так как ожидаете, что ее цена упадет до $85. Когда это происходит, вы покупаете акцию по более низкой цене и возвращаете ее брокеру, прибыль же составляет $15. Инвесторам выгодно держать у себя купленные акции как минимум несколько недель. Но с технической точки зрения это любой заработок на подорожании акций. Как долго инвестор владеет активом, не имеет значения.
Комиссия за торговлю в шорт – это комиссия за заимствование средств. Комиссия за заимствование связана с рынком акций фондовых бирж и спотовыми рынками криптовалютных бирж. На фьючерсных рынках криптобирж комиссий за заимствование нет, но есть фандинг. Рассмотрим главные механические отличия шортинга фьючерсов от спотовой и маржинальной торговли в шорт. Как было сказано выше, спотовые рынки не различают между торговлей “вверх” и “вниз”.
Если вы все же хотите рискнуть и поиграть на понижение, то мы рекомендуем установить стоп-лосс, чтобы ограничить потенциальные убытки. Как и в случае с лонг-стратегией, стратегия шорт не лишена рисков. Существует вероятность того, что цены на активы не пойдут в нужном направлении, и в лучшем случае вы не потеряете слишком много.
Можно торговать контрактом на те же 1 BTC стоимостью в $20 000, изначально имея, допустим, $1000 (при плече х20). Стратегия шортинга выстраивается от ожидаемого процента снижения цены. Затем шортист продает актив – это точка входа – и ждет снижения его цены.
К такому способу торговли инвесторы прибегают тогда, когда ожидают роста котировок. Cмысл длинной позиции состоит в том, чтобы купить акции, пока они стоят дешево, и продать их, когда они подорожают. Когда акции все-таки падают в цене, вы можете продать короткие позиции и получить с этого прибыль. Трейдер платит комиссию брокеру каждый день, пока позиция открыта. Кроме того, он теряет деньги всё время, пока стоимость ценных бумаг растёт вопреки ожиданиям.
На Binance в меню выставления ордера можно включить в ордер займ. Когда шортисты закрывают позиции массово, это усиливает рост цен. Если закрывающих позиции шортистов много, цена агрессивно ускоряет рост, так как рынок ощущает острый дефицит предложений. Это отличный вариант, чтобы торговать как на бычьих, так и на медвежьих рынках. Благодаря удобному торговому интерфейсу платформы ATAS, вы можете шортить индексы на фондовые рынки в 1-2 клика, зарабатывая на снижении цен. Ситуативно цена поднимается опять выше $170 за акцию.
Ведь получается, что трейдер поддерживает падение рынка. Для того чтобы взять бумаги в долг у брокера, нужно иметь доступ к маржинальной торговле. С 1 октября 2021 года ЦБ ввел тестирование для неквалифицированных инвесторов, в том числе по теме маржинального кредитования. Если вы его еще не прошли, у нас есть статья, как к нему подготовиться. Размер кредитного плеча зависит от ставки риска — это вероятность того, что цена актива изменится, дисконт, с которым брокер оценивает залог. У каждого инструмента своя ставка, и чем она меньше, тем больше может быть кредитное плечо.
Теперь контракт можно продать за $5 000 или удерживать, ожидая дальнейшего падения цены BTC (и роста цены контракта). Таким образом, шортинг на фьючерсах позволяет зарабатывать на падении цен, чего нельзя сказать о спотовом рынке. Но есть и обратная сторона – если актив уйдет вверх, шортовая позиция уйдет в минус. Не нужно заключать никаких дополнительных контрактов. Но обязательно потребуется оформить у брокера договор на обслуживание. А после этого в большинстве случаев достаточно выбрать команду «продать», ввести количество акций и на счету появится сумма сделки.
Таким образом, как шорт, так и лонг можно открыть и закрыть как в течение часа, так и в течение суток. Если на рынке становится слишком много коротких позиций, любая новость может вызвать массовый выкуп акций инвесторами. При этом фондовые индексы (или котировки акций) буквально взлетают вверх в короткий срок. За перенос открытой позиции через ночь удерживается комиссия.
Данная закономерность применяется и в отношении котировок акций отдельных компаний. Если инвесторы верят в её рост, то спрос на данный актив увеличивается, и он прибавляет в цене. В этом случае тоже применяют спекуляции, но более популярны долгосрочные инвестиционные стратегии. Даже если курс d краткосрочном периоде снижается, в долгосрочной перспективе он должен подняться (это доказывает история более чем за 100 лет). Поэтому самой популярной стратегией является «купил и держи», когда инвестор не продаёт акции по несколько лет. Помимо этого, если брокер увидит, что курс пошёл вверх, он может забрать акции обратно, чтобы не оказаться в минусе самому.
Существует огромное количество торговых стратегий, с помощью которых инвестор может заработать на фондовом рынке. Но все они сводятся лишь к двум способам извлечения прибыли — на росте или на падении котировок. На биржевом сленге данные стратегии принято называть лонг и шорт соответственно.
Эксперты по фондовому рынку не рекомендуют начинать торги с коротких позиций. Чтобы зарабатывать на шортах, нужно чувствовать динамику рынка и уметь отличать точные прогнозы от недостоверных. Вы можете рискнуть и попробовать начать торговлю с коротких позиций, если вы прошли обучение от опытных трейдеров. Трейдер увидел, что стоимость акций одной компании выросла до 500 рублей за штуку.
«Это практика удержания двух позиций одновременно, чтобы компенсировать убытки от одной позиции прибылью от другой. При простой покупке и продаже бумаг вы можете получить прибыль от роста цены акций. Однако торговля в шорт дает новую возможность — заработать на падении рынка или конкретной бумаги. Трейдер открывает короткую позицию, надеясь заработать на падении стоимости актива, например акций.
Стратегия шорта часто используется на волатильных рынках, таких как криптовалютный рынок. Людей, которые открывают короткие позиции, часто называют «медведями», так как они играют на понижение цен. Согласно условиям краткосрочной сделки акции принадлежат брокеру, который передал их вам на время.
Как можно видеть, оба понятия не связаны непосредственно с длительностью сделки. Хотя шортовая сделка обычно действительно закрывается быстрее, ведь падения на рынке довольно резкие. На биржевом сленге трейдеров, которые стремятся заработать на растущем рынке, называют быками, а держателей коротких позиций — медведями. Например, инвестор предполагает, что акции компании N стоимостью $100 за одну бумагу в скором времени упадут в цене. Он берёт у брокера взаймы эти акции и продаёт по текущей цене, то есть встаёт в шорт.
Именно поэтому здесь пытаются заработать и на росте, и на падении. В любом случае нужно быть осторожным, так как не существует стратегии, которая на 100% гарантирует прибыль. А вот при работе с валютой, криптовалютой или фьючерсами происходит просто сделка. Здесь длинной позицией называют продажу, а короткой — покупку.
Раскроем суть этих терминов и применимость в торговле. Термин шорт связан с «медведями», символизирующими медвежий рынок или падение цен. Шорт-позиция отражает пессимистическую позицию и ожидание снижения стоимости активов. В шорт-позиции вы зарабатываете на падении стоимости актива. Лонг-позиция или просто лонг, означает покупку актива с целью его последующей продажи по более высокой цене. Инвестор не сможет открывать короткие позиции, если на брокерском счёте нет денег.
Однако это совсем не соответствует действительности. Зачастую длинные позиции закрываются гораздо быстрее коротких. Например, лонг может длиться всего несколько минут, а шорт — неделю или даже месяц.
Эту стратегию иногда называют продажей без покрытия. Лонг-позиция является более традиционным и распространенным подходом, особенно для новичков. Она основана на ожидании роста рынка и долгосрочного инвестирования. Лонг позволяет вам получить прибыль от повышения стоимости активов, и при этом риски ограничены вложенными средствами.
Чаще всего трейдеры держат акции минимум несколько недель. Это позволяет им получить прибыль, потому что в долгосрочной перспективе рынок всегда растёт. При этом у рынка акций и форекс есть отличие — не все бумаги на бирже брокер даёт шортить. Как бы то ни было, торговля на финансовых рынках предоставляет достаточно возможностей как быкам, так и медведям. Задача участников любого финансового рынка — купить дёшево, продать дорого.
При кросс-марже есть риск ликвидации всего депозита. Изолированная маржа позволяет ограничить риски размером одной позиции. Так или иначе, мы не считаем, что ликвидацию можно расценивать как норму. Еще раз повторим главное правило – при шортинге фьючерсов важно выставлять стоп-лоссы.
Принцип такой торговли понятен всем, поэтому многие трейдеры начинают свою работу на бирже именно с открытия длинных позиций. Если вы предвидите падение цены акций, то продаете лонг и оставляете шорт. В случае, если прогноз не сбывается и акции не падают в цене, то вы покупаете лонг обратно. А когда стоимость действительно снижается, то продаете шорт, покрываете затраты и получаете прибыль. С лонгом все более-менее понятно — трейдер покупает актив, условно, за 10 долларов, а продает за 100.
Такую позицию трейдер открывает в ожидании того, что цена финансового инструмента снизится. Прибыль в этом случае извлекается из падения рынка. Short – достаточно сложная и рискованная позиция для новичков, не всегда способных правильно проанализировать рыночные тенденции. Помните, что шортисты на бирже — это те, кто рискует больше.
При этом расчёт ведётся только в денежном эквиваленте. Хотя существуют и поставочные фьючерсы, их используют крайне редко и совсем не с целью заработка на разнице в цене. Лонги с фьючерсными контрактами более сложные в понимании. Нужно купить подешевле и дождаться повышения цены. Ведь контракт заключают два человека — один с длинной, другой с короткой позицией.
При реализации данной стратегии трейдер берет акции взаймы у брокера, но их цена может неожиданно возрасти, несмотря на прогнозы. В этом случае новичок может быть вынужден выкупить ценные бумаги по более высокой цене, чтобы погасить долг перед брокером. Трейдер видит, что стоимость одной акции Сбербанка достигла 270 рублей, и считает, что цена скоро пойдёт вниз.
Разбираемся, какие сделки называют лонгом, какие — шортом и чем пользуются «быки» и «медведи». До совершения сделок следует ознакомиться с рисками, с которыми они связаны. Столько трейдеров и инвесторов пользуются нашей платформой. Торговля в шорт популярна на всех финансовых рынках – фондовом, срочном (фьючерсном), криптовалютном и т.
Это может быть предпочтительным выбором для инвесторов, которые верят в потенциал роста определенных компаний или отраслей. На фьючерсном рынке трейдер может динамически подстраивать свои убытки и риск ликвидации. Убыточную позицию можно “вытянуть”, увеличив маржу. Если позиция по контракту просела, можно добавить в маржу достаточно средств, чтобы вывести средние убытки к минимуму (или в ноль) и закрыть её. Также механика плеча позволяет уменьшить “чистые” убытки для трейдера в случае, если они неизбежны. Например, если мы работаем на фьючерсах с плечом х10, с ликвидацией позиции будет легче смириться.
Кроме того, чтобы занять бумаги, нужно достаточного размера обеспечение — маржа. При заключении сделки на вашем счете заблокируют определенную сумму, а когда вы закроете позицию, она разблокируется. Обеспечением могут быть не только рубли и иностранная валюта, но и акции.
Прогнозы можно составлять самостоятельно, на основе новостей, а можно знакомиться с готовыми экспертными оценками того или иного факта. Если самостоятельная торговля кажется трейдеру слишком обременительной, он может воспользоваться услугой «доверительное управление капиталом». Инвестирую каждый месяц в биткоин и показываю, как сделаю 1500% прибыли. Или просто делегировать это роботизированной системе, как это сделал я. Имя используется для обращения лично к вам, а ваш e-mail для отправки вам писем рассылок, новостей тренинга, полезных материалов, коммерческих предложений.
В обсуждениях Вы найдете подробности об инвестициях в Форекс — доверительном управлении forex-активами и работе на Форекс бирже. Тем, кто ищет честный способ заработка и приумножения капитала, однозначно стоит попробовать трейдинг. Несмотря на то, что шорт и лонг являются противоположными торговыми стратегиями, иногда их используют вместе.
Брокер позволяет открывать короткие позиции на сумму, превышающую размер залога, то есть работать с кредитным плечом — заёмными средствами. Прежде чем шортить акции, стоит учитывать, что это более затратная и рискованная стратегия по сравнению с лонгом. Кроме базовой комиссии по сделке, за шорт нужно платить процент брокеру. Чем больше времени открыта позиция, тем выше проценты. Если купить и продать ценные бумаги за один день, платить комиссию обычно не требуется. Предоставляя трейдеру акции взаймы, сильно рискует и брокер.
Убедитесь, что выбранная вами стратегия торговли в шорт, приносит положительный результат в долгосрочной перспективе. На спотовом рынке криптовалютной биржи (например, Binance) нельзя продать биткоины, если у вас их нет. Зато на рынке фьючерсов (которых много, и они имеют достаточную ликвидность) шортить падающий рынок очень практично. Если подавляющее большинство инвесторов играют на повышение, рынок растёт.
Для торговли фьючерсами не нужно иметь базовый актив. Это возможно благодаря механизму кредитного плеча. Плечо – своеобразный “множитель” размера нашей позиции.
Трейдеров, которые заключают краткосрочные сделки, называют шортистами или «медведями». Считается, что эти названия происходят от поведения животных. Например, как бык поднимает своих противников вверх на рога, так и трейдеры поднимают стоимость акций, покупая их. То же самое делают любители коротких позиций, снижая стоимость ценных бумаг на бирже.
О том, как играть на бирже, что такое «лонг» и «шорт», а также при чем здесь быки и медведи, читайте в статье. Брокер — посредник, который передаёт ваши поручения бирже. Брокером может быть, например, банк, в котором у вас открыт брокерский счёт. В торговом терминале MetaTrader 5 соответствующий приказ называется Sell. Такую сделку, в отличие от биржи, можно открыть по любой валютной паре из числа предоставляемых брокером. Торговля фьючерсами почти всегда ассоциируется с использованием плеча и маржи.
А чем выше волатильность инструмента, тем ставка больше. По коротким позициям это будет ставка риска шорт. Бьюрри нашел переоцененные компании, у которых практически не было выручки и прибыли, и начал шортить их акции. В итоге в первый год доходность фонда достигла 55%, в то время как индекс S&P 500 упал на 12%. В течение следующих двух лет рынок продолжил падать, но фонд Майкла принес инвесторам доходность в 16% и 50% соответственно. Лидеры рынка — акции, которые вели рынок вверх — уже не достигали новых высот и снижались.
Это название происходит от английского short — «короткий». Их цель — получить прибыль от снижения стоимости актива. На рынке forex торговыми инструментами выступают валютные пары. Открывая лонг, трейдер покупает одну валюту за другую. Например, по паре EUR/USD происходит покупка евро за американские доллары. Когда курс евро вырастет, они меняются на доллары.
По достижению целевой отметки трейдер выкупает обратно такое же количество актива – это точка выхода. Так как покупка обошлась дешевле, чем продажа, разница, вместе с самим активом, “оседает” у шортиста в кармане. Зачастую активы для шортинга занимаются у биржи или через брокера. На первый взгляд может показаться, что короткую позицию открыть сложнее, чем длинную. Но на самом деле, чтобы встать в шорт, нужно просто выбрать подходящую акцию и нажать на кнопку «Продать». Для этого у клиента должна быть активирована опция «Маржинальная торговля».
После успешной короткой сделки прибыль можно оставить себе, а брокеру вернуть сумму займа. Однако если рынок уйдет вверх, потенциальные убытки могут быть неограниченными – и трейдер в любом случае должен будет их возместить. Так как инвестор зарабатывает на разнице между ценой продажи и покупки, поэтому выручка не может превышать начальную стоимость активов. Если акции в шорте подорожают, а не подешевеют, трейдер понесет убытки.
Long – одна из наиболее распространенных позиций, именно с нее начинают свой путь новички в трейдинге. В открытом состоянии лонг способен продержаться сколько угодно – и день, и месяц, и год. Он купил 10 акций новой перспективной компании по 100 рублей за штуку, на это он потратил 1000 рублей. Стоимость актива на фондовом рынке увеличилась до 500 рублей. Инвестор принял решение продать актив и получил 5000 рублей.
Правила относительно отсечки нужно смотреть в регламенте конкретного брокера. Конечная цель участников финансовых рынков – прибыль. Для этого трейдеры проводят разные виды сделок с помощью коротких или длинных позиций. Что это значит, для чего нужны такие сделки и как они работают — расскажем в этой статье. Данный справочный и аналитический материал подготовлен компанией ООО «Ньютон Инвестиции» исключительно в информационных целях.
Рассказываем простыми словами, что такое лонг и шорт на бирже и как выбрать стратегию торговли «для чайников». В отличие от длинной, короткую позицию можно открыть только на небольшой срок. Это связано с тем, что инвестор обязан вернуть ценные бумаги, которые он одолжил, причем не бесплатно, брокеру. Короткую позицию (short position) инвестор открывает в надежде получить прибыль от падения котировок на рынке. Для этого он берет у брокера взаймы акции под залог денежных средств, продает их на рынке и ждет, когда подешевеют.
Более подробно о разнице между длинной и короткой позициями можно почитать в другом нашем материале. Однако даже если компания по мультипликаторам стоит дешево, это не означает, что акции обязательно вырастут в цене. Поэтому прежде чем добавлять определенные ценные бумаги в свой портфель, инвесторы изучают отчетность компании, просматривают аналитику и следят за новостями. Подробнее о том, как правильно анализировать акции, читайте в статье Фундаментальный анализ фондового рынка — минимум, который должен знать каждый инвестор. Чтобы снизить вероятность риска и принимать более точные решения, нужно следить за ситуацией на фондовом рынке и не паниковать, когда цена падает.
На случай такого развития событий брокер также задает цену, по достижении которой трейдер или брокер могут принудительно закрыть позицию. Это происходит, если брокер видит, что денег, которые инвестор оставил в залог, может не хватить на выкуп акций. Крупную выгоду можно получить только при очень сильном падении стоимости ценных бумаг, а просчитать его зачастую почти невозможно. Даже опытные трейдеры не могут со 100%-ной вероятностью гарантировать успех. Логично предположить, что длинные и короткие позиции взаимоисключают друг друга, но иногда можно открыть их в один и тот же момент.
Все рассмотренные ситуации в статье описаны с целью ознакомления с функционалом и преимуществами платформы ATAS. Чтобы получить преимущество в своем видении рынка, используйте инструменты объемного анализа. А вот падения акций случаются хоть и реже, но происходят более стремительно. Такие операции считаются незаконными, поэтому игра на понижение находится под пристальным вниманием контролирующих органов. В США эту функцию выполняет Комиссия по ценным бумагам и биржам, в России — ЦБ РФ. Вообще, на финансовых рынках много собственного сленга.
В этом случае выручка от продажи активов не лежит на счете как балласт, а приносит прибыль. Брокеры ограничивают список акций, по которым можно открыть шорт. Разрешено шортить самые востребованные активы, которые часто покупают и продают. Списки ценных бумаг, которые можно зашортить, отличаются у разных брокеров. Короткой продажей не является продажа акций из портфеля инвестора. Когда инвестор продает приобретенные ранее бумаги — это всего лишь закрытие длинной позиции.
В целом предугадать движение рынка и понять, какая позиция будет выгоднее, бывает затруднительно даже опытным трейдерам. Не стоит забывать, что брокеры тоже иногда могут вмешаться, принудительно свернув шорт перед закрытием реестра акционеров, чтобы получить дивиденды. На бумаге все может быть предельно ясно, но на практике применение каждой из позиций может сопровождаться определенными трудностями. Например, лонгуя, можно так и не дождаться повышения котировок, а ставка на понижение вполне может и прогореть, оставив вас с пустыми карманами.
Кроме того, мы оказываем услугу доверительное управление тем, у кого нет времени или желания осуществлять торги самостоятельно. Услуги по доверительному управлению оказывают также банки и другие организации. Управление капиталом Forex — это профессиональный подход и минимум усилий в вопросах получения прибыли. Заключайте виртуальные сделки, используя тренировочный счет, учитесь пользоваться графиками, пробуйте строить прогнозы.
Шортить бумаги второго и третьего эшелона брокерские компании, как правило, и так не позволяют. А когда на рынках происходит сильное движение, брокер может вообще запретить играть на понижение. По сути, фьючерсный контракт – это ставка на то, вырастет или упадет цена актива. Нажимая, к примеру, “Открыть Long”, мы “ставим” на то, что цена будет расти. Цена открытия и направление “ставки” (лонг/шорт) фиксируется в позиции. По мере движения цены вверх или вниз, ставка становится более или менее “верной”, что определяет ее PnL (прибыльность).
Нужно будет заплатить дополнительную комиссию брокеру и налог с дивидендов, которые вы не получали. Это дополнительные убытки, которые уменьшают прибыль от короткой сделки. Лонг — это заработок на повышении стоимости активов. На языке трейдеров лонговать — значит покупать акции, чтобы продать их, когда они подорожают. Инвесторов, которые пользуются этой стратегией, называют лонгистами или «быками». Инвестор платит проценты за каждый день использования кредита, пока краткосрочная сделка не закрыта.
Поэтому трейдеры используют стратегии с короткими и длинными сделками, которые называются «шорт» и «лонг». Кроме того, брокер считает стоимость ликвидного портфеля — вычитает из цены активов клиента его задолженность. В активы могут входить валюта и ликвидные ценные бумаги на вашем брокерском счете, однако рубли не учитываются. Подробнее о том, что такое маржинальная торговля и как она устроена, можете почитать в нашем специальном материале. Первая попытка не удалась, и трейдер потерял более $250 тыс. Но впоследствии он узнал из Чикаго, что цены на все основные биржевые товары упали до небывалых минимумов.
Если их не будет хватать, нужно будет пополнить счет. Кроме того, брокер может принудительно закрыть позицию в случае сильного роста цен, так как обеспечения по сделке может уже не хватать. «В короткой позиции не получится пересидеть, даже если вы уверены, что после роста снижение все равно случится», — отметила Беляева. Пик его карьеры и состояния пришелся на биржевой крах 1929 года, который дал начало Великой депрессии.
Новичкам лучше выбрать стратегию «быков» — открывать длинные позиции. Они менее рискованны, потому что возможный убыток ограничен суммой сделки, а прибыль не ограничена. Первый — перед закрытием реестра акционеров, или так называемой отсечкой. Чтобы не списывать деньги с вашего счёта, брокер принудительно закрывает позицию и получает дивиденды сам.
Стоит отметить, что игра на понижение несёт в себе больший риск. Ведь курс может резко поменять направление и пойти вверх. Акции падают в цене только до нуля, а вот расти могут теоретически бесконечно. Поэтому здесь нужно анализировать рынок ещё более тщательно. Как мы разобрались с вами выше, при короткой позиции трейдер продаёт акции, которыми сам не владеет.
Под длительностью обычно подразумевают время, за которое котировки ценных бумаг меняются в цене. Совсем не обязательно иметь брокера, чтобы получать выгоду от долгосрочных инвестиций. Для этого вполне достаточно открыть вклад в Совкомбанке. Лонг предполагает, что сумма возможных убытков ограничена. Даже если компания обанкротится, вы потеряете 20 тысяч рублей — не больше. Ей брокер страхует от убытков и себя, и трейдера.
К стратегии коротких продаж могут прибегать манипуляторы рынком. Обычно это крупные инвесторы, у которых достаточно средств, чтобы направить динамику рынка в нужное им русло. Поэтому за игрой на понижение следят специальные комиссии. В США это SEC или Комиссия по ценным бумагам и биржам, в России — Центральный банк.
А если вы берете в долг 1 акцию и продаете её, вы рискуете столкнуться с ростом ее цены до 1000, 10к и так далее. Чтобы удерживать позицию, нужно постоянно пополнять счёт. Шансы на то, что эти деньги не будут потеряны, уменьшаются. Полученные средства можно использовать только для обратного откупа ценных бумаг. Если акции вырастут в цене и этой суммы не хватит для их покупки, то разницу трейдеру придётся доплатить за счёт собственных средств.
Но торговать фьючерсами можно и своими средствами, без плеча. Перед этим на маржинальный кошелек заводим залог (collateral). Условия займа зависят от залога, размера позиции и выбранного типа маржи (перекрестная/изолированная). Образно говоря, вы вечером взяли в долг арбуз и продали его за $2, а утром приехала машина и привезла арбузы не по 1$ (как обычно), а по $3. Приходится покупать дорого и отдавать долг, получая убыток. Она стимулирует различные конспирологические теории, кому действительно принадлежат торгующиеся на бирже акции.
У каждого брокера свой список акций, доступных для открытия «шортовых» позиций. Он зависит от того, какие бумаги брокер готов предоставлять в долг. По отзывам, очень демократичными условиями торговли в шорт отличается европейский брокер EXANTE.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и предложением финансовых инструментов. «Шорт», «лонг» – это на первый взгляд непонятные слова, которые мало что значат для непосвященного человека. Однако для трейдера в этих понятиях заключен сам смысл торговли на фондовых рынках. Стоит отметить, что термины «шорт» и «лонг» не связаны со временем совершения сделки.
До того момента, как трейдер решит провести обратную операцию, он получит либо прибыль, либо убыток в зависимости от того, как изменится курс. Или наоборот, в зависимости от рыночной ситуации. Фандинг не платится бирже – он уходит непосредственно другому пользователю. Конкретный размер и частота отчислений зависит от биржи и торгуемого актива. Например, на Binance это каждые 8 часов (по большинству фьючерсных инструментов).
Он привел к тому, что стоимость ее бумаг поднялась на сотни процентов. Многие трейдеры были вынуждены закрыть свои короткие позиции, напомнил Баянов. Например, если есть риск снижения цены акций, вы можете использовать короткую позицию по производным инструментам по этим бумагам, чтобы компенсировать риск. Хеджирование не обязательно предотвратит убытки, но может их уменьшить, отметил Баянов. При таком кредитовании брокер рассчитывает начальную и минимальную маржу. Начальная маржа — это начальное обеспечение для совершения сделки.
Проверяйте, когда компания будет выплачивать дивиденды. Не продавайте ценные бумаги перед закрытием реестра акционеров. Обычно инвесторы закрывают шорт-позиции за несколько дней или недель. Брокер определяет, сколько времени может быть открыта сделка. У него есть право закрыть счет по своей инициативе. В теории между покупкой и продажей в шорт может пройти несколько лет.
Однако брать в долг у брокера — не бесплатно, так же как и при любом другом кредите. Брокер будет брать с вас проценты, причем начисляться они будут ежедневно, пока открыта короткая позиция. Обычно в течение первого торгового дня проценты с вас не возьмут, если вы за это время закроете позицию. Чтобы закрыть короткую позицию, нужно купить то же количество бумаг, что вы продавали. Это возможность взять акцию у брокера «в долг» с целью заработать на падении ее стоимости. Торговые платформы Форекс — отличная возможность проявить себя и заработать стартовый капитал на трейдинг или игры Форекс.
Чем более популярна и ликвидна акция, тем более высокое плечо допускается. Как правило, он небольшой и не сильно влияет на итоговый финансовый результат. Давая в долг, брокер блокирует на вашем счете соответствующую сумму, которая служит как обеспечение (залог) по позиции. На сленге трейдеров шортисты – это те, кто имеет позицию шорт.
Но денег у него нет, появятся только через месяц. Если курс станет 250 рублей, инвестор окажется в плюсе. Ведь он заключил контракт на покупку акций по 200 рублей и ему нет разницы, на какую сумму актив реально подорожал. Несмотря на то, что по шорту заработать можно быстро, такая позиция достаточно рискованная. Во-первых, это практически бесконечный возможный убыток.
Поэтому он продает актив по текущей цене, чтобы потом выкупить его дешевле и получить прибыль на разнице. В таком случае вы берете эту акцию взаймы у своего брокера и продаете на бирже за $100. Вы покупаете подешевевшую бумагу на рынке за $90 и возвращаете ее брокеру, а $10, то есть разницу между $100 и $90, оставляете себе. Кроме этого, вы платите брокеру некоторую комиссию за каждый день пользования кредитом (в нашем примере — за неделю).
Рынки фьючерсов и других деривативов предназначены для торговли в лонг и в шорт. К примеру, на фьючерсном рынке биржи Binance вместо “Купить” и “Продать” предложены опции “Открыть Long” или “Открыть Short”. Вместо “чистой” покупки или продажи актива, мы покупаем и продаем фьючерсный контракт на него.
Во-вторых, рынок исторически имеет тенденцию всегда идти вверх. Поэтому трейдеру нужно успеть совершить сделки на коротких периодах снижения. В-третьих, у трейдера, который работает с шортом, всегда присутствуют дополнительные расходы. Шортить — торговать, надеясь на понижение цен активов. Трейдер берёт в долг акции у брокера и продаёт их за 100 тысяч рублей. Если акции упадут на 10%, он их сможет купить за 90 тысяч рублей и вернуть обратно брокеру.
В этой статье мы сделаем акцент на шортt криптовалют. Принципиально схема 2 сложнее, так как в ней на одно действующее лицо больше – вдобавок появляется кредитор. Суть торговли не меняется – что на базаре, что на бирже.
В такой ситуации инвестор старается воcпользоваться возможностью роста рынка. Открывая короткую short позицию, трейдер продает валюту, ожидая снижение ее курса. При использовании стратегии лонга (длинной позиции) трейдер покупает акции, полагаясь на их рост в долгосрочной перспективе.
Ваш брокер подтверждает, что акции доступны для продажи без покрытия (то есть, их можно шортить). Вы берете акции в долг, продаете их (допустим, по $172) и удерживаете позицию, чтобы позже вернуть долг по $152, например. В двух словах – это зарабатывать на снижении цен. Торгуя в лонг, инвестор может потерять только вложенные средства.
При шорте трейдер не владеет ценными бумагами, на счёте их нет, — есть только «кредитные» деньги от их продажи. И некоторые брокеры могут принудительно закрыть шорт без согласия трейдера. Например, акции «Газпрома» стоят 250 рублей за штуку.
Ведь трейдер для удержания позиции нужно меньше денег, а заработать может столько же, как если бы он владел акциями. Помимо этого, фьючерсы позволяют работать с такими инструментами, которые не доступны на фондовом рынке. Ну и комиссия тоже играет роль, ведь на срочном рынке она гораздо меньше. А оставшиеся 10 тысяч рублей станут его прибылью. Стоит учитывать, что в этом случае брокер берёт комиссию, которая списывается ежедневно. Кроме того, не все акции падают после отсечки, некоторые устойчивы к ней, отметила аналитик финансовой группы «Финам» Юлия Афанасьева.
В Альфа-Форекс они прописаны в разделе «Торговые условия», в спецификации контрактов. Там же для каждого инструмента указан размер обеспечения, который необходим, чтобы не получить margin call (предупреждение). Если сделка будет закрыта в тот же день, платить проценты не придётся. При выборе между лонгом и шортом важно учитывать свои финансовые цели, инвестиционный горизонт и уровень рисковой толерантности. Если вы предпочитаете более консервативный подход с ограниченным риском, лонг может быть лучшим выбором. Если же вы готовы к более активной торговле и готовы принять высокие риски, шорт может быть интересным вариантом.
И уже скоро вы сможете стать полноценным членом клуба Форекс и заработать на бирже свои первые деньги. Пользователи прямо соглашаются на обработку своих Персональных данных, как это описано в настоящей Политике. Принудительное закрытие счета называется маржин колл (margin call).
Если речь идет о ценных бумагах, то термином «лонг» обозначается простая покупка ценной бумаги инвестором. Открытие по акции длинной позиции — это ее покупка, причем неважно, совершена эта покупка полностью на свои деньги или с использованием кредитного плеча. Сделки шорт и лонг наглядно демонстрируют, что на фондовом рынке можно успешно зарабатывать как на снижении, так и на росте цены. Тщательно изучить особенности long и short позиции поможет качественное и системное обучение, пройти которое предлагает компания SDG-Trade. Обучаясь у нас, вы сможете получить хорошую “базу” для старта, а также узнать о методах, стратегиях и различных способах торговли.
Использовать лонг или шорт, каждый трейдер выбирает сам. Кому-то больше по душе получение моментальной прибыли, кому-то — наоборот, понравится долгая игра. В любом случае каждый из способов вполне может принести вам солидную прибыль, главное — пробуйте и смело наращивайте капитал. Сделки на коротких позициях являются более привлекательными для трейдеров, которые хотят получить прибыль как можно скорее. Но у шортов хватает и недостатков — например, они всегда сопровождаются большими рисками.
Отличие в том, что акции можно держать сколько угодно. А вот у фьючерса есть определённая дата завершения. Некоторые успешные инвесторы зарабатывают на длинной и короткой позициях одновременно. Хотя обычно такое практикуют только инвестиционные фонды, используя разнонаправленные позиции одного и того же инструмента. Ведь шортить с акциями, которые есть в наличии, нельзя.
Но при этом, даже при падении котировок всегда есть шанс, что цены восстановятся, и владелец акции получит свою прибыль. Для этого просто придётся подождать дольше, чем планировалось. Считается, что короткая позиция является более рискованной, чем длинная.
Длинная позиция (long position) — одна из самых популярных торговых сделок на фондовом рынке. Ее механизм понять проще всего, и поэтому новички на бирже обычно начинают именно с нее. Названия позиций могут немного сбить с толку — например, вы можете подумать, что «лонг» относится к длительности ставки, но на деле это не совсем так. Так, шорт-ставки могут длиться более недели, в то время как лонг — проходить за считанные минуты.
Изолированная маржа позволяет отводить на каждую позицию фиксированную сумму. При кросс-марже убыточный шорт может “утянуть” с собой весь депозит, после чего вместе с ним ликвидируется. При изолированной марже максимальная сумма риска – та, которую мы отвели на позицию.
Лучшим помощником в успешном трейдинге является качественное программное обеспечение. Собственная разработка компании Forex Club, и один из самых удобных торговых инструментов рынка Forex – торговая платформа Libertex. Раздел FAQ — прекрасный способ ознакомиться с особенностями рынка и «из первых уст» узнать о торговле валютой, акциями и биржевой торговле. Мы обеспечиваем трейдерам максимально выгодные условия торговли на Форекс рынке.
Ведь изначально в нее была вложена только 1/10 часть (10%) ее фактического размера (не считая маржи). При фьючерсной торговле в шорт, риск – рост цены базового актива при открытой шортовой позиции. При росте цены актива выше цены открытия шорта, PnL позиции уйдет в минус. Если движение вверх продолжится, этот минус может постепенно “съесть” маржу и окончиться ликвидацией.
Поэтому брокерские компании вводят ограничения для желающих заработать на падении акций. Инвесторам разрешается открывать короткие позиции только по самым ликвидным акциям на рынке. Полный список таких бумаг находится на сайте брокера. Шортинг (с англ. short – короткий) – продажа актива с целью выкупить его позже по более низкой цене. Этот подход к торговле предполагает получение прибыли из снижения цены торгового инструмента. Трейдеров, торгующих в шорт, называют шортистами, “медведями” или просто продавцами.
В долгосрочной перспективе рынок ценных бумаг растет. Акция отдельной компании теоретически может дорожать до бесконечности. Так что можно особенно не беспокоиться о колебаниях цен в краткосрочной перспективе. Даже если акции подешевеют, то за несколько лет они восстановятся и, скорее всего, вырастут еще больше, принеся прибыль владельцу.
Вы можете комбинировать длинные и короткие позиции на бирже, что позволяет уменьшить риски, это стратегия опытных инвесторов. Комбинированный портфель акций приносит доход при любом изменении рыночной ситуации. Ожидается, что затем инвестор покупает то же количество акций, но уже по сниженной цене, и возвращает их брокеру. А разница между ценой продажи и ценой покупки остается у инвестора в качестве прибыли.
В любом случае, в шортинге фьючерсов важно выставлять стоп-лоссы. Предположим, что мы планируем шортить криптовалюту, которая есть у нас в кошельке. В “идеальном мире” актив должен быть в плюсе от цены покупки или в зоне безубытка. Если грамотно спланировать шорт, можно “отбить” убытки и в теории выйти в плюс.
Узнать текущий размер фандинга можно в панели управления позицией. Торговля в шорт специфичнее и сложнее торговли “вверх”. В шорт не идут “просто так” – этот тип торговли сопряжен с высокими рисками. Поэтому торговля в шорт не рекомендована новичкам. Открытие короткой позиции без понимания всех нюансов может привести к ощутимым убыткам.
Он берёт у брокера взаймы десять акций и продаёт их, получая на счёт 2700 рублей. Когда цена акции падает до 140 рублей за штуку, покупает десять ценных бумаг и возвращает их брокеру. Известно явление “Шорт-сквиз” (англ. squeeze – сжатие). Сквиз происходит, когда слишком много участников рынка заходят в шорт. Все ожидают, что актив продолжит падать, но вместо этого он резко уходит вверх.
Их «родина» в современном понимании — это Нью-Йоркская фондовая биржа, а потому для их обозначения часто используются англицизмы шорт и лонг. Длинная позиция предполагает получение прибыли в результате роста цены актива. Эта стратегия именуется игрой на повышение, а брокеры, которые ее используют, называются быками. Короткая позиция предполагает получение прибыли от снижения цены актива — это игра на понижение, а ее адепты — медведи.
Если весомая часть шортистов выйдет из своих позиций, цена резко подскочит вверх, “выбивая” таким образом остальных. От этого цена двигается еще дальше вверх, выбивая еще больше шортистов и т.д., пока не иссякнет импульс. Особенность сквизов в том, что в какой-то момент “толпа” в рынке может подумать, что начался восходящий тренд и встать в лонг.
То есть если акции вырастут до $1,5 тыс., то брокер их продаст по этой цене и позиция закроется. Сложно однозначно заявить, что та или иная торговая стратегия лучше и выгоднее. Некоторые предпочитают торговать только в лонг, другие — в шорт и получать быструю прибыль. Есть те, кто открывает и лонг, и шорт одновременно. В трейдинге существует много возможностей получить прибыль. Прибыль от лонга в некоторых случаях можно ждать очень долго — и так и не дождаться.
Он понял, что эта цена неоправданно высокая, и скоро они подешевеют. Чтобы заработать, инвестор взял у брокера взаймы 10 акций и продал их по сегодняшнему курсу. Понятия лонг и шорт в трейдинге берут начало из английского языка. В переводе short означает «короткий», а long — «длинный». Название стратегии показывает, на какой срок инвестор покупает ценные бумаги. Шорт — это заработок на снижении стоимости ценных бумаг.
Зато в будущем, если компания начнёт стремительно развиваться, курс акций может вырасти в несколько десятков и даже сотен раз. С другой стороны, компания может и обанкротиться, тогда инвестор понесёт убыток. Например, дивидендная, оправдывающая долгое удержание позиций на фондовой бирже. Здесь инвестор может заработать не только на росте курса акций, но и на дивидендах.
Направление сделки известно только самому трейдеру. Криптовалюту для торговли в шорт можно занять у биржи. Маржинальная торговля распространена на фондовых биржах в торговле акциями и на криптовалютных биржах. Изучите условия, на которых брокер позволяет шортить акции. Убедитесь, что ваш брокер позволяет открывать позиции шорт по акциям, которые вас интересуют. Как правило, брокер позволяет открывать позиции шорт с кредитным плечом.
Трейдер покупает десять акций и отдаёт за них 2500 рублей. Ждёт, пока курс вырастет, и продаёт активы через полгода, когда акции стоят уже 300 рублей за штуку. В трейдинге на бирже есть такие заимствованные из английского языка понятия, как «лонг» и «шорт», которые применяются и форекс-трейдерами.
Известно, что короткая позиция считается более рискованной стратегией, поэтому ее не рекомендуется использовать новичкам в трейдинге. Иногда цена увеличивается медленно, и деньги оказываются «замороженными» в активах. Трейдеру приходится долго ждать, чтобы заключить выгодную сделку.
Когда инвестор приобретает акции, он «открывает» длинную позицию. Пока инвестор держит акции у себя в портфеле, он «держит» длинную позицию. Когда акции продают, длинную позицию «закрывают». Вы считаете, что ее цена будет падать, и хотите заработать на этом падении. Держателей длинных позиций в трейдинге называют быками, потому что покупая акции и удерживая их, они стимулируют рост цен на эти акции.
Другой термин, который обычно применяется в литературе для трейдеров, – “продажа без покрытия”. Больший риск при игре на понижение свойственен не всем рынкам. Например, на валютном рынке такой риск минимален. Даже известную фразу из советского мультфильма «казнить нельзя помиловать» на биржах переделали в «шортить нельзя лонгить». Стратегию на повышение называют лонгом, потому что обычно рынок поднимается в течение длительного времени.
Держатели коротких позиций подключают маржинальную торговлю, то есть торговлю с использованием кредитного плеча (заёмных средств). Таким образом трейдер может совершить сделку на активы, которых у него нет. В биржевой терминологии короткая позиция — значит сделка на продажу, или по-другому шорт (от англ. short — «короткий»). Понятие применяется и на внебиржевом рынке форекс, где покупаются и продаются валюты, соответственно, речь идёт о короткой валютной позиции.
Биржевые эксперты не рекомендуют начинающим трейдерам торговать на заемные средства, поскольку это очень рискованная стратегия. Риск состоит в том, что цена акции может вырасти вопреки ожиданиям. Он должен отдать брокеру взятые взаймы бумаги, а для этого вынужден их купить по более высокой цене, чем продавал ранее. Особому риску подвержены шорт-трейдеры на фондовых и маржинальных рынках. Чтобы шортить акции, нужно сначала взять их в долг у брокера.
Начиная с обучения, а не сразу с торговли, вы сможете выстроить успешную трейдерскую карьеру. Начать можно с бесплатного обучения по ссылке ниже. Изучение позиций лонг и шорт на бирже начнем с разбора первого определения. Термин long position с английского прямо переводится как «длинная позиция», но в разговоре принято более короткое употребление – лонг. Такая сделка предполагает покупку финансового инструмента в надежде, что в будущем его стоимость вырастет и можно будет получить прибыль.
Если перевести с английского, то long — длинный, short — короткий. Но на финансовых рынках эти термины имеют немного другое значение. Более правильно их называть торговлей «на повышение» (лонг) и «на понижение» (шорт). Короткую позицию необязательно продавать в ближайшее время. В начале 2021 года шорт-сквиз случился в акциях сети магазинов по продаже видеоигр GameStop.
Давайте разберемся, что они означают и как они связаны с финансовыми рынками. Торговля в шорт распространена на фондовых и криптовалютных биржах. Это популярная, но сложная стратегия, требующая знаний технического анализа и жесткого соблюдения риск-менеджмента. Рассмотрим маржинальную торговлю на примере Binance. По сути сделки происходят на том же спотовом рынке, но с заемными средствами.
Торговля таких игроков ассоциируется с восходящим трендом. Они, как бык, понимают рынок – подбрасывают его «на рогах». Торговля на фондовых биржах существует давно, и за это время игроки выработали массу стратегий, призванных принести как можно больше прибыли. Но, вне зависимости от типа, почти в каждой из них используется один из 2-х вариантов получения прибыли на разнице цены акции.
В этом случае трейдер зарабатывает на падении цены актива. К таким операциям применяется термин «игра на понижение». Шорт-стратегия соответствует основному трейдерскому принципу покупать дешевле и продавать дороже, но с обратным порядком действий. Фьючерсная торговля в шорт отличается от шортинга на спотовом рынке.
Для того чтобы ее подключить, необходимо зайти в личный кабинет, выбрать «Все действия» → «Маржинальная торговля» и нажать «Включить». Это покупка финансового инструмента с целью через время продать его по более высокой цене. Трейдеров, предпочитающих long position, называют «быками».
Такая позиция называется длинной, потому что ее можно держать сколь угодно долго. Название происходит от английского long — «длинный, долгий». С помощью длинной позиции можно извлекать прибыль, даже если инвестировать на долгосрочный период — не менее года. Для гарантированного получения прибыли от сделки на короткой позиции советуем дождаться знака, который бы указывал на окончание роста котировок акций. На графике эти знаки выглядят как полное завершение растущего тренда.
Форекс обучение в школе Бориса Купера, переходите по ссылке и узнаете больше — https://boriscooper.org/.
